Contratos petroleros y condiciones fiscales: el contrato de reparto de producción y otras modalidades contractuales, el modelo de PSC, la selección de contratistas, la aprobación y el IRC, la duración del contrato y los períodos de exploración, los límites de recuperación de costes, el petróleo de beneficio, el impuesto sobre sociedades del 25 % al 50 %, el impuesto sobre los recursos naturales, los derechos de exportación y las tasas, los bloques incentivados, las transmisiones de participaciones y los derechos de Petrovietnam, con un cálculo ilustrativo del petróleo de beneficio

Modalidades contractuales

El artículo 29 de la Ley n.º 12/2022/QH15 configura el contrato de reparto de producción (PSC; hợp đồng chia sản phẩm dầu khí) como la modalidad habitual y permite otros tipos de contrato petrolero cuyas condiciones principales decide el Primer Ministro. En un PSC, los contratistas financian y realizan la exploración, el desarrollo y la producción por su cuenta y riesgo; si hay producción, recuperan sus costes con una parte limitada de ella y reparten el resto, el petróleo de beneficio, con la parte estatal, Petrovietnam, en las proporciones acordadas. Si no hay un descubrimiento comercial, los contratistas soportan la pérdida (pregunta frecuente 111).

Con la Ley del Petróleo de 1993, los contratos se celebraban también como empresas conjuntas y como acuerdos de operación conjunta en los que las filiales de Petrovietnam adquirían participaciones junto a contratistas extranjeros, y algunos acuerdos iniciales adoptaron la forma de contratos de cooperación empresarial. Varios grandes yacimientos en producción siguen rigiéndose por esos contratos, que continúan con arreglo a sus propias condiciones en virtud de las disposiciones transitorias de la ley de 2022. En la práctica, un contrato nuevo es un PSC con las condiciones del modelo, y Petrovietnam o su filial de exploración y producción se incorporan a menudo como parte contratista tras un descubrimiento comercial conforme al artículo 39.

El modelo de PSC

El Decreto n.º 45/2023/ND-CP incorpora como anexo un modelo de contrato de reparto de producción y, como apéndice B, su procedimiento contable. El artículo 30 de la ley enumera el contenido principal que debe tener todo contrato, que incluye las partes, el área del contrato y su devolución, el programa de trabajo y los compromisos financieros mínimos, la duración y sus fases, la recuperación de costes y el reparto del petróleo de beneficio, los derechos y obligaciones de las partes, los compromisos de formación, un fondo de investigación y el uso prioritario de mano de obra y servicios vietnamitas (pregunta frecuente 114), el desmantelamiento, la solución de controversias y el derecho aplicable, que es el derecho vietnamita. El artículo 34 establece como lenguas del contrato el vietnamita y una lengua extranjera acordada, normalmente el inglés, con igual validez.

El modelo es un punto de partida y no un texto cerrado. Los licitadores compiten en las variables que el pliego deja abiertas, habitualmente el programa de trabajo, el reparto del petróleo de beneficio, los bonos cuando el pliego los prevé y los compromisos de formación e investigación, y el contrato negociado puede apartarse del modelo dentro de los límites de la ley. Como el artículo 4 permite que la práctica internacional de la industria petrolera colme las lagunas cuando el derecho vietnamita guarde silencio y no sea contraria a él, las propias disposiciones del contrato sobre operaciones conjuntas, contabilidad y riesgo exclusivo tienen una importancia real.

Selección de los contratistas

El capítulo III de la ley y el capítulo III del Decreto n.º 45/2023/ND-CP regulan la selección. El artículo 15 prevé cuatro métodos. La licitación abierta es la regla general para los bloques abiertos. La licitación restringida invita a un número limitado de sociedades cualificadas en los supuestos que permite el artículo 19. La oferta competitiva (chào thầu cạnh tranh) se utiliza cuando un bloque no figura en el plan vigente de selección de contratistas y al menos dos sociedades cualificadas proponen contratar sobre él (artículo 20). La adjudicación directa queda reservada por el artículo 21 a tres supuestos: un bloque relacionado con la defensa o la seguridad nacionales; un bloque para el que solo una sociedad cualificada propone un contrato después de que un anuncio público de 30 días no haya suscitado ningún otro interés; y la propuesta de un contratista existente de realizar inversiones adicionales en su área contractual mediante un nuevo contrato tras el vencimiento del actual. La licitación abierta y la restringida siguen un plan de selección de contratistas aprobado para el bloque (artículo 17).

Los licitadores deben tener la capacidad financiera, la capacidad técnica y la experiencia en operaciones petroleras que exige el pliego, o licitar en un consorcio que las reúna en conjunto (artículo 16), y deben constituir una garantía de la oferta (artículo 25). Las ofertas se evalúan con arreglo a los criterios y métodos del artículo 22, y el resultado de la selección se aprueba conforme al artículo 23. Las sociedades vietnamitas y las extranjeras licitan en las mismas condiciones. El licitador adjudicatario negocia después el contrato con Petrovietnam sobre la base de su oferta y del modelo.

Aprobación, IRC y modificaciones

Una vez negociado, el contrato es evaluado por el MOIT y aprobado por el Primer Ministro conforme al artículo 26; la aprobación del contrato sustituye a la aprobación de la política de inversión prevista en la ley de inversiones. El contrato se firma tras la aprobación, y el MOIT expide después el certificado de registro de inversión a los contratistas conforme al artículo 27. Los cambios en el contrato o en el grupo de contratistas se introducen mediante modificación, aprobada de la misma manera cuando la ley lo exige, y se reflejan en un IRC modificado (artículo 28). Las controversias se resuelven mediante negociación y, después, por el arbitraje o el tribunal designado en el contrato (artículo 37), que en los contratos con partes extranjeras suele ser un arbitraje internacional (Arbitraje extranjero y ejecución de laudos).

Duración, períodos de exploración y devolución de áreas

El artículo 31 fija la duración máxima de un contrato petrolero en 30 años, de los cuales el período de exploración no puede exceder de cinco años; para los bloques incluidos en la lista del Primer Ministro de bloques incentivados y especialmente incentivados, los límites son de 35 años y diez años. Con la aprobación del MOIT, el contrato y el período de exploración pueden prorrogarse cada uno hasta cinco años, y el Primer Ministro puede permitir más en casos especiales, como exigencias de la defensa o una geología compleja. Un descubrimiento de gas que no puede desarrollarse por falta de mercado o de gasoducto puede conservarse hasta cinco años, con la posibilidad de dos años más, antes de que deba desarrollarse o liberarse (pregunta frecuente 112).

El artículo 32 regula el área del contrato: el contratista devuelve superficie al final de cada fase de exploración según lo previsto en el contrato, puede ampliar el área en supuestos definidos y puede combinar descubrimientos y yacimientos que se extienden sobre varios bloques. Al menos dos años antes del vencimiento del contrato, el contratista puede proponer inversiones adicionales y un nuevo contrato para el área (artículo 40); si no se acuerda un nuevo contrato, Petrovietnam u otra entidad designada se hace cargo de los yacimientos al vencimiento (artículo 41).

Recuperación de costes y petróleo de beneficio

La producción de cada año se destina primero a las cargas del Estado de tipo regalía, después a la recuperación de costes, y el resto es petróleo de beneficio. El artículo 33 limita la parte de la producción anual disponible para recuperar costes al 50 % en los bloques ordinarios, al 70 % en los bloques incentivados y al 80 % en los bloques especialmente incentivados (pregunta frecuente 113). Los costes que superan el límite en un año se trasladan a ejercicios siguientes conforme al procedimiento contable del contrato. Qué costes son recuperables, cómo se imputan entre la exploración, el desarrollo y la producción y cómo se auditan lo determinan el contrato, el procedimiento contable del apéndice B del Decreto n.º 45/2023/ND-CP y las normas de liquidación de costes de los artículos 56 y 57 de la ley y del artículo 62 del decreto; Petrovietnam audita y liquida los costes.

El petróleo de beneficio se reparte entre los contratistas y Petrovietnam en las proporciones que fija el contrato. Los repartos suelen expresarse mediante una escala móvil que otorga al Estado una parte mayor a medida que aumenta la producción diaria, y los porcentajes son una de las principales variables de la oferta. La ley no establece un reparto legal. La parte de Petrovietnam corresponde a la parte estatal; la parte de los contratistas, junto con su petróleo de costes, constituye su derecho de producción, que retiran y venden o, cuando el Gobierno así lo exige, venden en Vietnam (artículo 59, apartado 8).

La participación fiscal del Estado

El derecho de producción de los contratistas tributa a continuación. El impuesto sobre sociedades sobre la búsqueda, la exploración y la explotación de petróleo y gas se aplica a un tipo del 25 % al 50 % conforme al artículo 10, apartado 4, letra a), de la Ley n.º 67/2025/QH15, y el Primer Ministro decide el tipo concreto de cada contrato según la ubicación, las condiciones y las reservas (pregunta frecuente 21). Cada contrato tributa por separado, de modo que las pérdidas de un contrato no pueden compensarse con los beneficios de otro. El impuesto sobre los recursos naturales grava la producción a tipos progresivos según la producción media diaria conforme a la Resolución n.º 1084/2015/UBTVQH13: para el crudo, el 10 % hasta 20 000 barriles diarios, que aumenta pasando por el 12 %, el 14 %, el 19 % y el 24 % hasta el 29 % por encima de 150 000 barriles diarios, y para los proyectos fomentados, del 7 % al 23 %; para el gas natural, el 2 % hasta 5 millones de metros cúbicos diarios, el 5 % hasta 10 millones y el 10 % por encima, o el 1 %, el 3 % y el 6 % para los proyectos fomentados. En la práctica, el impuesto sobre los recursos naturales suele percibirse en especie sobre la producción antes de la recuperación de costes.

Los derechos de exportación gravan el crudo exportado conforme al arancel de exportación del Decreto n.º 26/2023/ND-CP, en su versión modificada, al 10 % para los bloques incentivados y al 5 % para los bloques especialmente incentivados conforme al artículo 54 de la Ley del Petróleo. Conforme al Decreto n.º 27/2023/ND-CP se aplica una tasa de protección ambiental de 100 000 VND por tonelada de crudo y de 50 VND por metro cúbico de gas. Los bonos y otros pagos a Petrovietnam, como los bonos de firma, de descubrimiento o de producción y las tasas por datos, son exigibles cuando el pliego y el contrato los prevén. Los pagos a subcontratistas extranjeros están sujetos al impuesto sobre contratistas extranjeros (Impuesto sobre contratistas extranjeros y convenios fiscales).

Bloques incentivados

El artículo 53 establece los criterios de los dos niveles de incentivos y el artículo 54, sus condiciones. Un bloque o yacimiento puede acogerse a incentivos a la inversión si, entre otros supuestos, se encuentra en aguas profundas, alejado de la costa o en zonas de geografía especialmente difícil o de geología compleja; se ofreció en condiciones ordinarias de PSC sin recibir ofertas; está formado por superficie devuelta; es un yacimiento marginal; no puede alcanzar la eficiencia mínima al final de un contrato ordinario; o tiene como objetivo nuevos objetivos petroleros no explorados. Puede acogerse a incentivos especiales a la inversión si se ofreció en condiciones incentivadas sin recibir ofertas, está formado por superficie devuelta en virtud de un contrato incentivado, es un yacimiento marginal de un bloque incentivado, no puede alcanzar la eficiencia mínima al final de un contrato incentivado o tiene como objetivo el petróleo no convencional. El Primer Ministro aprueba la lista (artículo 53, apartado 3).

Los bloques incentivados tributan al 32 % del CIT, con un derecho de exportación del crudo del 10 %, y pueden recuperar costes hasta el 70 % de la producción anual; los bloques especialmente incentivados tributan al 25 % del CIT, con un derecho de exportación del crudo del 5 %, y pueden recuperar hasta el 80 % (artículo 54). Disfrutan además de la duración más larga de 35 años y del período de exploración de diez años del artículo 31. Los artículos 56 y 57 del Decreto n.º 45/2023/ND-CP desarrollan los incentivos, y el artículo 55 de la ley y los artículos 58 a 61 del decreto añaden un régimen separado para la producción en fase final de yacimientos, conjuntos de yacimientos y bloques al término de sus contratos.

Cesiones, cambio de control y derechos de Petrovietnam

Conforme al artículo 36, un contratista puede transmitir la totalidad o parte de su participación y de sus derechos y obligaciones derivados del contrato, siempre que el adquirente se comprometa a asumir los derechos y obligaciones del transmitente, ambas partes cumplan los requisitos de la ley y el transmitente pague los impuestos, tasas y cánones derivados de la transmisión. La transmisión la aprueba el Primer Ministro previa evaluación del MOIT y surte efecto mediante un IRC modificado. Petrovietnam tiene un derecho de adquisición preferente sobre la transmisión conforme al artículo 39, y puede haber ejercitado ya su derecho a participar tras un descubrimiento comercial (pregunta frecuente 110). El artículo 59, apartado 5, exige que el contratista informe a las autoridades y a PVN cuando una transmisión de participaciones modifique su titularidad, lo que incluye en el régimen de información los cambios indirectos de control.

Por tanto, un contrato de farm-in debe quedar condicionado a la aprobación del Primer Ministro, a la renuncia o caducidad del derecho de adquisición preferente de PVN y a la expedición del IRC modificado, y debe atribuir la carga del impuesto sobre la transmisión. Las ganancias de un transmitente extranjero tributan conforme a las normas del CIT sobre las transmisiones de capital y de derechos sobre proyectos, y el mecanismo de declaración y pago debe fijarse en el contrato (Tributación de las transmisiones de acciones y de los dividendos).

De la oferta al PSC firmado

1. Examinar el bloque y el pliegoSala de datos, situación del bloque en cuanto a incentivos, método de selección y variables abiertas a la licitación.
2. Constituir el consorcioAcuerde un contrato de licitación conjunta y los principios de operación conjunta; confirme que el consorcio cumple los criterios de capacidad y experiencia (artículo 16).
3. Presentar la oferta con garantíaPrograma de trabajo, reparto del petróleo de beneficio, bonos cuando proceda, compromisos de formación e investigación; garantía de la oferta conforme al artículo 25.
4. Obtener la aprobación del resultado de la selecciónEvaluación conforme al artículo 22; aprobación del resultado conforme al artículo 23.
5. Negociar el contrato con PetrovietnamSobre la base del modelo de PSC y del procedimiento contable del Decreto n.º 45/2023/ND-CP; acuerde las cláusulas de solución de controversias y de derecho aplicable.
6. Evaluación y aprobación del Primer MinistroEl MOIT evalúa; el Primer Ministro aprueba el contrato, en sustitución de la aprobación de la política de inversión (artículo 26), y fija el tipo del CIT entre el 25 % y el 50 % para un bloque ordinario.
7. Firmar, obtener el IRC y establecerseFirme con PVN; el MOIT expide el IRC (artículo 27); el operador registra su oficina de operaciones y abre la cuenta conjunta (artículo 38).