Paiements, monnaie et mobile money : le règlement en francs rwandais et les cas où les devises peuvent être utilisées, l’encaissement par les banques, les cartes et le mobile money, les paiements à l’étranger, l’agrément des prestataires de services de paiement et des émetteurs de monnaie électronique en vertu de la loi n° 061/2021 et du règlement n° 74/2023, la protection des fonds des clients, les déclarations d’espèces, les actifs virtuels et le coût des opérations financières

Le franc rwandais comme monnaie de paiement

Toute décision de paiement au Rwanda commence par la devise. L’article 39(6) de la loi n° 033/2026 du 24/07/2026 régissant la Banque nationale du Rwanda dispose qu’une obligation ou opération monétaire au Rwanda « est présumée exprimée et réglée en franc rwandais, sauf disposition contraire d’autres lois ». La précédente loi sur la banque centrale admettait aussi le règlement dans une autre devise lorsqu’il était « légalement convenu entre les parties » ; cette formule a disparu. La directive n° 4230/2025-00042 du 17/09/2025 de la Banque nationale du Rwanda (BNR) qualifie le franc de « seule monnaie ayant cours légal », et l’article 32 du règlement n° 42/2022 du 13/04/2022 régissant les opérations de change interdisait déjà de tarifer des biens et services en devises.

Le règlement n° 89/2025 du 23/05/2025, publié au Journal officiel le 30 mai 2025, a donné du mordant à la règle. La « tarification en devises » couvre désormais l’affichage, l’annonce, la publicité, la demande, la facturation et la fixation des prix contractuels en devises. La tarification sans autorisation est punie d’une amende de 5 000 000 RWF pour un premier manquement et de 10 000 000 RWF en cas de récidive ; les opérations sans autorisation d’une amende de 50 % du montant pour un premier manquement et de 100 % en cas de récidive ; une amende impayée est signalée au Credit Bureau après 15 jours et produit 1 % par jour. Les sanctions s’appliquent aussi aux banques, aux autres intermédiaires agréés et aux opérateurs autorisés qui tarifent ou opèrent en devises avec des résidents en violation des règles, et l’article 37 bis rend obligatoire le signalement à la BNR des opérations de change non autorisées. Le contrôle est partagé avec l’Autorité rwandaise d’inspection, de la concurrence et de la protection des consommateurs (RICA), la Police nationale du Rwanda et les autorités locales.

Deux voies rendent licite l’usage des devises à l’intérieur du pays. Premièrement, le nouvel article 20 bis permet le paiement en devises des biens ou services exportés ou importés : un exportateur peut donc facturer son acheteur étranger en dollars et un importateur peut payer son fournisseur étranger en euros. Deuxièmement, les personnes énumérées à l’article 4 de la directive n° 4230/2025-00042 sont réputées autorisées à opérer en devises, parmi lesquelles les entités touristiques et agences de voyages agréées par le Rwanda Development Board (RDB), les entités du Centre financier international de Kigali (KIFC) recommandées par Rwanda Finance Limited, les opérateurs miniers commercialisant des minerais, les prestataires aériens et de transport transfrontalier, les écoles internationales, les fournisseurs des missions diplomatiques et les expatriés autorisés à travailler ; toute autre personne peut présenter une demande à la BNR. Même un opérateur autorisé ne peut refuser les francs rwandais ni imposer un paiement en devises, sauf accord des parties, et un prix affiché en devises doit aussi indiquer l’équivalent en francs au taux moyen quotidien de la BNR, sans majoration. Les règles complètes, la procédure de demande et le tableau des amendes figurent dans La réglementation des changes.

Encaisser au Rwanda : banques, cartes et mobile money

L’infrastructure de paiement du Rwanda est supervisée par la BNR, qui, en vertu de l’article 7 de la loi n° 033/2026, surveille les systèmes de paiement et fixe la politique de compensation et de règlement. Les systèmes centraux sont le système de transfert automatisé (ATS) pour les paiements de montant élevé et interbancaires, le dépositaire central de titres (CSD), le système de compensation de détail appelé RIPPS et le commutateur national de détail, eKash ; RSwitch Ltd, anciennement SIMTEL, est une société dans laquelle la BNR détient une participation. En vertu de l’article 8 de la loi n° 061/2021 du 14/10/2021 régissant le système de paiement (la loi sur le système de paiement), la BNR peut désigner tout système de compensation ou de règlement présentant un risque systémique, après quoi l’opérateur a besoin d’une approbation préalable pour modifier ses règles (article 12), et les articles 39, 40 et 43 protègent la compensation et le caractère définitif du règlement dans les systèmes désignés.

Le mobile money est le circuit qu’utilisent la plupart des clients. Le rapport annuel de la BNR pour l’exercice 2024/25 fait état de transferts par mobile money de 24 931 milliards RWF, en hausse de 56 %, pour 1 034 millions d’opérations, et d’une hausse de 219 % du volume des opérations passant par eKash. Pour une entreprise qui vend aux consommateurs, accepter les paiements par mobile money et par carte par l’intermédiaire d’un acquéreur ou d’un agrégateur agréé est donc généralement aussi important que de disposer d’un compte bancaire. Chaque vente doit toutefois être enregistrée au moyen d’une machine de facturation électronique ou d’un autre système de facturation certifié aux fins de la TVA (La TVA et la facturation électronique).

Les entreprises devraient choisir leurs partenaires d’encaissement en tenant compte des règles d’agrément. En vertu de l’article 27 du règlement n° 74/2023 du 18/09/2023 régissant les prestataires de services de paiement, un acquéreur de paiements marchands ou un agrégateur de paiements (catégorie II) et un prestataire de transfert de fonds (catégorie III) ne peuvent détenir les fonds des utilisateurs, à l’exception des fonds en transit, et un prestataire de catégorie II doit conserver les fonds des commerçants sur un compte séquestre distinct auprès d’une banque, réservé aux transferts au bénéficiaire final et couvert par une assurance ou une garantie bancaire d’un établissement extérieur à son propre groupe (article 28). L’argent d’un commerçant détenu par un agrégateur agréé est donc protégé des créanciers de l’agrégateur, ce qui n’est pas le cas si le commerçant recourt à un intermédiaire non agréé. Les paiements par chèque restent possibles, et le règlement n° 87/2024 du 19/12/2024 traite des chèques sans provision.

Payer à l’étranger et recevoir de l’étranger

Les paiements transfrontaliers des résidents doivent passer par des intermédiaires autorisés, c’est-à-dire des banques agréées et d’autres opérateurs agréés, ou par la BNR (article 20 du règlement n° 42/2022). Les paiements d’importations ne sont pas limités en montant mais doivent être justifiés par des documents, comme la facture commerciale définitive et le bon de livraison des marchandises et, pour un paiement après importation, la déclaration en douane (articles 14 à 17). Les rémunérations de services, les redevances, les intérêts et les dividendes sont payés sur présentation de documents montrant l’origine des fonds (article 24), et le payeur doit d’abord prélever la retenue à la source, comme l’expliquent Le rapatriement des bénéfices et du capital et Retenues à la source et conventions fiscales. Les salariés expatriés peuvent envoyer leur salaire net à l’étranger (article 23).

Deux règles fiscales s’appliquent désormais au stade du paiement. Depuis l’arrêté ministériel n° 004/26/10/TC du 29/04/2026, les fournisseurs non résidents de services numériques à des clients rwandais doivent s’immatriculer à la TVA ou désigner un représentant et, à défaut, l’institution financière qui traite le paiement retient la TVA et la verse au plus tard le 15 du mois suivant. Et la loi sur les droits d’accise, la loi n° 011/2025 du 27/05/2025, prévoit un droit d’accise de 15 % sur le montant ou la commission perçus sur les opérations financières ; la loi ne prévoit pas d’entrée en vigueur différée, mais des commentateurs citent des orientations du ministère des Finances et de la Planification économique qui l’appliquent à compter du 1er juillet 2027 : les entreprises devraient donc vérifier auprès de leur banque comment les frais seront facturés.

L’argent entrant échappe au contrôle des changes : les comptes en devises peuvent être librement crédités (article 11 du règlement n° 42/2022) et le compte de capital est libéralisé pour l’investissement direct et de portefeuille (article 25). Chaque transfert entraîne des obligations de vigilance pour les banques concernées. En vertu du règlement n° 002/FIC/2026 du 22/06/2026, les virements, paiements et transferts de valeur de 1 000 000 RWF ou plus sont soumis à des exigences complètes d’information sur le donneur d’ordre et le bénéficiaire et déclenchent la vigilance à l’égard des clients occasionnels, et les transferts égaux ou supérieurs aux seuils de déclaration sont déclarés au Centre de renseignement financier (FIC) dans les deux jours ouvrables (Lutte contre le blanchiment et conformité aux sanctions). Le transfert de fonds transfrontalier est une activité soumise à agrément (catégorie III), régie aussi par le règlement n° 64/2023 relatif aux services de transfert de fonds, et l’intégration régionale progresse : la Communauté d’Afrique de l’Est a approuvé en mai 2025 un plan directeur du système de paiement transfrontalier.

L’agrément d’une activité de paiement ou de monnaie électronique

En vertu de l’article 16 de la loi sur le système de paiement, toute personne qui offre des services de paiement doit détenir un agrément de la BNR pour le type de service concerné, et la BNR agrée à la fois les opérateurs de systèmes de paiement et les prestataires de services de paiement (article 6(2)). Les banques agréées et les institutions de microfinance autorisées en sont dispensées (article 17). Un prestataire doit disposer d’un établissement permanent ou d’un siège social au Rwanda avec au moins une personne disponible pour traiter les demandes et les réclamations des clients (article 23), et c’est une infraction de se prétendre agréé ou d’inciter le public à utiliser des services de paiement non agréés (article 22). Les dispositifs d’interopérabilité sont fixés par règlement de la BNR (article 25), des agents peuvent être utilisés en vertu de l’article 29, et les fonds des clients doivent être protégés (article 46).

Le règlement n° 74/2023 fixe quatre catégories (article 7) et le capital initial minimal de chacune. Le demandeur doit être une société constituée en vertu du droit rwandais des sociétés, disposant d’un établissement permanent ou d’un siège social au Rwanda, d’un directeur général ou administrateur délégué citoyen ou résident rwandais, d’une stratégie et d’un plan d’affaires sur trois ans aux projections réalistes, d’actionnaires, d’administrateurs et de dirigeants honorables et compétents, et de procédures qui maintiennent les fonds des clients identifiables et séparés des créanciers du prestataire (article 15). La gouvernance varie selon la catégorie : un prestataire de catégorie I a besoin d’un conseil d’au moins sept membres, dont au moins quatre indépendants, de quatre cadres dirigeants clés (directeur général, directeur financier, responsable des risques et de la conformité et responsable des systèmes d’information) et de comités d’audit et des risques ; la catégorie II requiert au moins cinq administrateurs, dont trois indépendants ; les catégories III et IV au moins trois administrateurs, dont un indépendant (articles 16 à 18). Le président et le directeur général ne peuvent être la même personne ni des personnes liées, et dans la catégorie I un actionnaire significatif, c’est-à-dire détenant 5 % ou plus, ne peut être président, vice-président ou directeur général (article 19). Les administrateurs et les cadres dirigeants ne peuvent entrer en fonction avant d’avoir été approuvés par la BNR (article 29).

La procédure est fixée par le règlement. La lettre de demande est adressée au gouverneur avec les informations de l’annexe I ; la BNR informe le demandeur dans les sept jours ouvrables si des informations manquent (article 30) et, dans les 90 jours d’une demande complète, procède à l’instruction et répond, en précisant les éventuelles conditions, un refus étant motivé par écrit (article 31). Avant la délivrance de l’agrément, le demandeur dépose son capital initial, en justifie par un relevé bancaire et paie des frais d’agrément non remboursables de 5 000 000 RWF (catégorie I), 3 000 000 RWF (II), 1 000 000 RWF (III) ou 2 000 000 RWF (IV) (article 32). Chaque année, un prestataire agréé paie des frais de surveillance de 0,5 % de son produit brut de l’année précédente, ramenés à 0,05 % sur le produit excédant 20 000 000 000 RWF, avant la fin avril (article 33). Les acquisitions de participations dans des prestataires de services de paiement et des opérateurs de systèmes de paiement sont régies par le règlement n° 94/2026 du 11/05/2026, et les prêteurs numériques et autres prestataires non collecteurs de dépôts par le règlement n° 96/2026 du 07/07/2026.

Les émetteurs de monnaie électronique sont aussi régis par le règlement n° 54/2022 du 01/09/2022 régissant les émetteurs de monnaie électronique. Un prestataire de catégorie I et un petit émetteur de monnaie électronique de catégorie II doivent mettre en place un dispositif fiduciaire (article 26 du règlement n° 74/2023). Le règlement sur la monnaie électronique exige qu’au moins 100 % de l’encours de monnaie électronique soit détenu en actifs liquides sur des comptes fiduciaires, complétés chaque fois que l’encours les dépasse et rapprochés quotidiennement ; les fonds fiduciaires d’un émetteur non collecteur de dépôts détenus auprès d’un même établissement ne peuvent excéder 20 % du total, l’excédent étant placé auprès d’un autre établissement collecteur de dépôts (article 25) ; les statuts de l’émetteur doivent préciser que la monnaie électronique due aux clients est détenue en fiducie et ne sera pas grevée en cas d’insolvabilité ; et les intérêts sur les comptes fiduciaires et les comptes individuels de monnaie électronique sont interdits, sauf s’il s’agit expressément d’un compte d’épargne (article 38). Le taux d’impôt sur les sociétés de 15 % du Code des investissements est accessible aux fintechs agréées qui obtiennent un certificat d’investissement du RDB (Les incitations à l’investissement ; FAQ 92).

Les espèces, et les règles de lutte contre le blanchiment applicables aux paiements

Les espèces restent licites et largement utilisées, mais elles donnent lieu à des déclarations. Une personne qui entre au Rwanda, en sort ou y transite avec des espèces ou des instruments négociables au porteur d’une valeur de 10 000 000 RWF ou plus, ou l’équivalent en d’autres devises, doit faire une déclaration sincère à l’autorité compétente (article 5 du règlement n° 001/FIC/2023 du 26/06/2023 relatif à la déclaration des espèces ou instruments négociables au porteur transfrontaliers). Une fausse déclaration ou une absence de déclaration permet aux agents d’arrêter le porteur et les espèces, d’interroger le porteur sur l’origine et l’utilisation prévue des fonds, et d’infliger immédiatement une amende administrative de 5 % des espèces ou instruments, sans préjudice des sanctions pénales (article 7).

Au Rwanda, les personnes assujetties comme les banques, les prestataires de services de paiement, les agents immobiliers et les négociants en métaux précieux déclarent les opérations en espèces de 10 000 000 RWF ou plus des clients occasionnels (3 000 000 RWF dans les casinos et 15 000 000 RWF pour les négociants en métaux et pierres précieux) et les virements de 1 000 000 RWF ou plus, en cumulant les opérations liées (article 41 du règlement n° 002/FIC/2026). Une entreprise qui paie régulièrement ses fournisseurs ou reçoit les paiements de ses clients en espèces devrait s’attendre à des questions de sa banque, et ne devrait jamais fractionner des paiements pour rester sous un seuil, ce qui constitue en soi un signal d’alerte à déclarer.

Actifs virtuels, monnaie numérique et plateformes de négociation

Les crypto-actifs ne sont pas de la monnaie au Rwanda. La loi n° 023/2026 du 25/05/2026 régissant les activités liées aux actifs virtuels, publiée le 28 mai 2026, fait de la Capital Market Authority (CMA) l’autorité de régulation des prestataires de services d’actifs virtuels (article 2(bb)). Une personne morale qui fournit des services d’actifs virtuels doit être agréée ; un prestataire constitué à l’étranger doit être enregistré et maintenir une présence locale au Rwanda (article 10). L’article 13 prévoit un bac à sable réglementaire, aux conditions à fixer par la CMA et la BNR, pour les modèles d’affaires que la loi ne couvre pas encore. Les sanctions sont lourdes : une personne physique qui exerce une activité liée aux actifs virtuels encourt une amende de 30 000 000 RWF à 50 000 000 RWF et trois à cinq ans d’emprisonnement, ou l’une de ces peines seulement (article 33) ; une personne morale qui fournit des services d’actifs virtuels sans agrément encourt une amende de 70 000 000 RWF à 100 000 000 RWF (article 34) ; et l’émission d’actifs virtuels sans approbation est punie de 120 000 000 RWF à 150 000 000 RWF (article 35).

La BNR a publié en février 2026 un rapport de preuve de concept sur une monnaie numérique de banque centrale, mais aucun franc numérique n’avait été émis au 10 octobre 2026. Les plateformes de négociation de change à effet de levier destinées aux particuliers relèvent séparément de règlements de la CMA sur la négociation de change à effet de levier publiés en février 2024. Ni l’un ni l’autre ne change la règle selon laquelle les prix et règlements intérieurs se font en francs rwandais, et un investisseur qui envisage un produit de paiement en stablecoin ou en crypto-actifs devrait commencer par la voie d’agrément de la CMA et l’agrément de paiement de la BNR, qui peuvent être tous deux nécessaires (Commerce électronique, fintech et IA).

Demander un agrément de prestataire de services de paiement, étape par étape

1. Choisir la catégorieRattachez le modèle d’affaires aux catégories I à IV de l’article 7 du règlement n° 74/2023, en gardant à l’esprit qu’un portefeuille de monnaie électronique supérieur à 50 000 RWF ou un encours de 1 000 000 000 RWF pendant six mois fait passer l’émetteur en catégorie I.
2. Constituer la société et la doter en personnelImmatriculez une société rwandaise auprès du RDB, désignez un directeur général citoyen ou résident rwandais, un administrateur résident ainsi que le conseil et les cadres dirigeants exigés par la catégorie.
3. Préparer la demandeLettre au gouverneur avec les informations de l’annexe I, une stratégie et un plan d’affaires sur trois ans, les dossiers d’honorabilité et de compétence des actionnaires, des administrateurs et des dirigeants, et les politiques de protection des fonds, d’externalisation, de LBC et de sécurité informatique.
4. Répondre au contrôle de complétudeLa BNR signale les informations manquantes dans les sept jours ouvrables ; l’instruction ne commence que lorsqu’elle confirme que le dossier est complet.
5. Recevoir la décisionLa BNR répond dans les 90 jours d’une demande complète, éventuellement assortie de conditions ; un refus est motivé et le demandeur peut présenter une nouvelle demande.
6. Capitaliser et payerDéposez le capital initial (30 000 000 RWF à 300 000 000 RWF), présentez le relevé bancaire et payez les frais d’agrément (1 000 000 RWF à 5 000 000 RWF).
7. Démarrer et se conformerOuvrez les comptes fiduciaires ou séquestres, enregistrez-vous auprès du FIC dans les 30 jours de la constitution en tant que personne assujettie, désignez un responsable de la conformité et payez les frais annuels de surveillance avant fin avril.